Banesto anuncia una ampliación de 130.000 millones, la mayor de la banca española

El Consejo de Administración del Banco Español de Crédito (Banesto) aprobó ayer una ampliación de capital operativo de 130.000 millones de pesetas, la mayor de la historia en España y la segunda a a nivel mundial, después de la que supuso la fusión entre los bancos estadounidenses Chemical Bank y Manufacturers Hanover. La operación, que se realizará en tres tramos, supone la entrada en el capital de la entídad JP Morgan, General Electric, Northwestern Mutual y el inversor portugués José Roquette, y el compromiso del propio presidente de Banesto, Mario Conde, de participar personalmente. La ampliación forma parte de los planes de capitalización negociados con el Banco de España. Además, el Consejo fijó para el 22 de mayo la junta general.

Banesto dio a conocer ayer un plan de sofisticada ingeniería financiera destinado a solucionar los problemas derivados de la concentración de riesgos de su cartera industrial. El plan, al margen de solventar los problemas domésticos de la entidad, abre su capital a una mayor participación extranjera. La operación consta de tres tramos y totaliza 1.200 millones de dólares. Tan sólo la ampliación de capital de 1.226 millones de dólares -realizada el 21 de enero de 1992- que dio como resultado la fusión entre el Chemical Bank y Manufacturers Hanover es superior a la anunciada ayer.Banesto, que cotizó ayer a 2.350 pesetas, tiene en estos momentos un capital de 73.700 millones de pesetas. Con la operación, 40.000 millones de pesetas irán directamente a capital, en tanto que los 90.000 millones restantes se destinarán a reservas.

El primer tramo del plan, dirigido a accionistas de Banesto, es el acuerdo anunciado el pasado 10 de febrero. Consiste en una ampliación de una acción nueva por cada tres antiguas, lo que supone 52.659 millones de pesetas de capital nuevo y una emisión de 35,1 millones de acciones a 1.500 pesetas.

Ingeniería financiera

El Fondo Corsair, del Grupo JP Morgan, conjuntamente con el presidente de Banesto, Mario Conde, se comprometen a invertir 200 millones de dólares en derechos y acciones dentro de este tramo, en el supuesto de que los accionistas quieran vender como máximo a 133 pesetas por derecho.

En caso de que JP Morgan Conde queden fuera de este tramo, tienen el compromiso de acudir al segundo.

El segundo tramo es de 42.249 millones de pesetas o 22,2 millones de acciones a 1.900 pesetas, y será colocado entre "inversores comprometidos", según un comunicado hecho público ayer por la entidad. Veinte millones de estas acciones se dirigirán a empleados del banco.

Entre los nuevos accionistas de Banesto, destacan el fondo de inversiones del grupo industrial norteamericano General Electric -con25 millones de dólares-, y la aseguradora estadounidense Northwestern Mutual, con otros Mario Conde. 25 millones de dólares. Se da la circunstancia de que General Electric también es accionista del Banco Bilbao Vizcaya (BBV).

Este tramo se completa con la entrada del grupo del inversor portugués José Roquette, con el que Banesto controla el Banco Totta y Acores y que invertirá 50 millones de dólares en la entidad española. Fuentes del banco explicaron que la entrada del presidente del Totta en el capital de Banesto podría acarrear nuevas inversiones del banco español en el portugués.

El tercer y último tramo de la operación es una emisión de deuda convertible subordinada por valor de 400 millones de dólares, que sólo se ofrecerá en el mercado internacional (Estados Unidos y Europa). La emisión será a la par, con un plazo a cinco años un cupón de 6-7% semestral y un premio de conversión del 2022%.

Al término del consejo de administración de ayer, el presiden te de Banesto se puso en contacto con el gobernador del Banco de España, Luis Ángel Rojo, para comunicarle oficialmente la operación.